一、风险管理与银行存亡

阿兰·格林斯潘：“显然，银行之所以能够为现代社会做出这么多的贡献，主要是因为他们愿意承担风险”。

罗杰·富古森：“银行因为承担风险而生存和繁荣，而承担风险正是银行最重要的经济职能，正是银行存在的原因。”

爱德华·弗拉斯：“很明显，银行是因为承担风险而赚钱，是因为没有有效管理风险而亏本”。

刘明康：“银监会的天职，就是防范风险，并且增强银行业的核心竞争能力。”

二、企业融资方式的比较

贷款、股票、债券、留存利润、商业信用

资金成本、税务处理、融资费用、信息批露、股东权益、收购风险

既然股票综合成本是最高的，贷款是最低的，为什么企业还这么欢迎债转股？

贷款的特殊性：非标准化

三、风险管理与银行的利润目标

四、风险管理的核心：分配风险

金融风险管理的核心是分配风险

将风险分配到愿意承担、有能力承担风险的市场主体身上

风险承担能力：损失吸收能力

风险承担意愿：风险偏好程度

愿意承担风险的原因：风险与收益是对称的

风险爱好者、风险中立者、风险回避者

五、银行风险的五个特点 

客观性：世界处于永恒变化之中，人类认识能力有限

投机性：不仅有损失的可能性，还有收益的可能性

外部性：银行之间、与社会经济各方面联系紧密

隐蔽性：账面价值和实际价值极易发生偏离，易掩盖

突发性：起决定作用的信心的丧失多是突发性的

六、银行管理风险的三个阶段

风险分散：将资金分散贷给多个借款人，或者购买多个借款人所发行的证券，以消除部分非系统性风险。

风险内部化：自己承担未能分散的系统性和非系统性风险以及余下的流动性风险，然后通过多种方式来积极管理这些风险。

风险分配：将转化后的风险分配给储蓄者，即将企业的现金流，转化成存款人所希望的现金流。

直接证券投资：只有“风险分配”阶段，没有“风险分散”和“风险内部化”阶段

基金投资：只有“风险分散”和“风险分配”阶段，没有“风险内部化”阶段

七、国际先进银行的风险管理原则

全面的风险管理范围

全球的风险管理体系

全程的风险管理过程

全员的风险管理文化

全新的风险管理方法

八、银行风险管理理念

理念是思想、制度是四肢、技术是工具

理念之一：银行不能“回避”风险，只能“管理”风险

理念之二：风险和回报必须对称

理念之三：风险管理意识必须贯穿到全行全员，贯穿到业务拓展的全过程

理念之四：风险控制要同市场营销、市场拓展有机结合起来

理念之五……

九、银行风险管理制度

制度是一种规则，一种明规则

潜规则对制度的影响

内部控制环境

风险识别与评估

内部控制措施

信息交流与反馈

监督评价与纠正

十、银行风险管理技术

风险识别、风险量化、风险控制

预防风险、回避风险、分散风险、转嫁风险、抑制风险、补偿风险

金融工程：试图将风险管理从艺术变为科学的努力

市场风险量化技术：期限缺口法、存续期缺口法、在险价值法

信用风险量化技术：Z值模型、KMV模型、CreditMetrics模型等